프랑스 수출입과 ESG가 상호 미친 영향에 관한 연구

• 영문명: The Interrelationship Between ESG and South Korea-France Trade
• 발행기관: 아시아.유럽미래학회​
• 저자명: 김재봉(Jaebong Kim) 임병진(Byungjin Yim)
• 간행물 정보: 『유라시아연구』제22권 제3호, 45~60쪽, 전체 16쪽
• 주제분류: 사회과학 > 사회과학일반
• 파일형태: PDF
• 발행일자: 2025.09.30

국문 초록

본 연구는 대프랑스와의 수출입 및 ESG 지수 간 상호 영향을 비교 분석한 실증 연구이다. 사용된 데이터는 2010년 1월부터 2025년 2월까지의 182개월간 월별 시계열 자료이다. 실증분석에서는 단위근 검정, VAR 모형을 활용한 인과관계 및 충격반응 분석, 그랜저 인과관계 검정을 수행하였다. 주요 연구 결과는 다음과 같다. 대수출입과 ESG 지수의 수준 변수에 대한 정상성 검정 결과, ADF 검정에서 10% 유의수준 하에 비정상성을 보였으며, PP 검정에서는 ESG 지수만 비정상적이었다. 1차차분 데이터에 대한 정상성 검정에서는 5% 유의수준에서 정상성을 확보하였다. 그랜저 인과관계 검정결과, 5% 유의수준에서 ESG 변화가 수입 변화에, 1% 유의수준에서는 수출과 수입 간 상호 인과성이확인되었다. 예측오차 분산분해 결과 ESG 지수 자체가 대부분의 변동성을 설명하였고, 수출입 변수들은 10차 시점 이후에도 3% 미만의 설명력을 보여 ESG 지수가 무역 변수와 비교적 독립적인 특성을가짐을 시사한다. 반면, 수출입 변수 간에는 뚜렷한 상호작용이 관찰되었으며, 특히 수출은 수입 변화에 대해 최대 18%, 수입은 수출 충격에 대해 75% 이상의 민감도를 보였다. 본 연구의 한계는 ESG 관련 데이터가 정확하고 다양하며 충분하지 않다는 점이다. 향후 보다 풍부하고 정밀한 ESG 데이터가 제공될 경우, 심층적인 후속 연구가 필요하다.

영문 초록

This study empirically examines the impact of the ESG index on import and export volumes using 182 monthly observations from January 2010 to February 2025. A literature review covered prior research on ESG and trade, and stationarity of the data was tested using ADF and PP methods. The analysis employed a VAR model, variance decomposition, impulse response, and Granger causality tests. Key findings include non-stationarity of the ESG index and trade data at the 10% level by ADF, with only the ESG index non-stationary by PP. After first differencing, data became stationary at 5%. Exports and imports showed a strong correlation (0.946), while both imports and exports had moderate correlations with ESG (around 0.53-0.57). Granger causality tests indicated significant two-way influences between ESG changes and trade volumes. Variance decomposition revealed the ESG index mostly explains its own variance, with trade variables accounting for less than 3% of ESG variation, suggesting ESG operates relatively independently. Strong interactions existed between exports and imports, with imports explaining over 75% of export shocks. A limitation is the scarcity of detailed, diverse ESG data beyond the index. Future research would benefit from richer ESG datasets to enable deeper analysis.

목차

Ⅰ. 서론

Ⅱ. 기존 문헌 연구

Ⅲ. 연구 자료와 모형

Ⅳ. 실증연구 결과분석

Ⅴ. 결론 및 정책적 시사점

참고문헌

키워드

ESG 지수 대프랑스 수출액 대프랑스 수입액 시계열 분석 Granger 인과관계 ESG index export volume between France and Korea import volume between France and Korea time series analysis Granger causality