현금 없는 사회, 모바일 결제 혁명

간편결제와 디지털 지갑의 확산이 가져오는 금융 패러다임 변화: 결제 레일, 오픈뱅킹, 실시간 결제, 승인률, 사기율, 테이크레이트, 코호트 ARPU

마켓인사이트랩 지음

스마트북 2025년 11월 10일 출간

작품소개

책소개

현금이 사라지는 속도는 생각보다 빠르다. 이 책은 모바일 결제와 디지털 지갑이 단순한 편의가 아니라 마진 구조, 고객 락인, 데이터 자본 축적을 둘러싼 경쟁임을 숫자와 절차로 해부한다. 레일, 지갑, 데이터라는 세 축을 따라 승인률과 사기율, 차지백, 정산 주기, 테이크레이트를 거래당 공헌이익으로 번역해 읽는 법을 제시하고, 계좌기반 실시간 결제와 오픈뱅킹, 공공 레일 연동이 수익모델에 미치는 실제 효과를 실무 관점에서 설명한다. 가맹점의 총비용을 낮추는 결제+마케팅 모델, 포인트·구독·송금 네트워크로 락인을 설계하는 방법, 규제·표준을 CAC와 LTV의 변동성 축소 장치로 활용하는 전략까지 한 권에 담았다. 투자자와 실무자는 이 프레임을 통해 노이즈 많은 뉴스 대신 구조의 지도 위에서 시장을 판단하고, 변동성 구간에서도 현금전환율을 높이는 실행 루틴을 즉시 적용할 수 있다.

목차

프롤로그. 무현금 전환의 투자 프레임

1장. 시장 전경

2장. 수요 동학(動學)

3장. 가맹점 경제학

4장. 기술·인프라

5장. 규제·정책

6장. 수익모델·밸류에이션

7장. 포트폴리오 전략

8장. 리스크·실사

에필로그. 결제 이후 성장 축

책 속으로

모바일 결제의 본질은 마찰을 얼마나 줄였고, 줄어든 마찰이 실제 현금흐름으로 이어지는지를 확인하는 일이다. 그래서 우리는 매번 같은 순서로 본다. 승인률과 사기율을 공헌이익으로 환산해 순효과를 계산하고, 정산 주기와 예치 조건이 운전자본에 미치는 영향, 프로모션 비용이 재구매로 회수되는 속도를 함께 점검한다. 현금→카드→지갑의 이동은 단절이 아니라 중첩이며, 레일의 믹스와 라우팅 지능이 단가와 전환율을 동시에 좌우한다. 락인은 보상 체계, 구독·멤버십, 송금 네트워크 효과가 얽혀 만들어지며, 규제와 표준은 비용이 아니라 변동성 완화 장치다. 투자자는 지표를 사슬처럼 연결해 읽는 습관을 가져야 한다. 승인률 상승이 테이크레이트 하락을 상쇄하는지, 사기율 관리가 경험을 해치지 않는지, 정산의 예측 가능성이 멀티플을 어떻게 바꾸는지. 이 질문에 대한 답이 명확해질 때, 같은 성장률도 전혀 다른 의미를 갖는다.

출판사 서평

구매 버튼을 누르기 직전, 독자가 가장 궁금한 것은 단 하나다. 모바일 결제와 디지털 지갑이 내 손익에 어떤 궤적을 남기는가. 이 책은 그 질문에 정면으로 답한다. 승인률과 사기율, 차지백과 정산 주기, 테이크레이트와 프로모션 순효과를 거래당 공헌이익으로 한 줄에 묶어 해석하는 실전 프레임을 제시하고, 가맹점 경제학과 보안 스택, SLO 운영, 크로스보더 정산과 환헤지 비용까지 손익 문장으로 번역한다. 독자는 카드·계좌·실시간 레일의 조합에 따라 단가와 승인률이 어떻게 달라지는지, 포인트·구독·송금 네트워크가 왜 유지율과 ARPU의 꼬리를 길게 만드는지, 규제와 표준이 CAC와 LTV의 변동폭을 어떻게 줄이는지 구체적으로 이해하게 된다. 책은 프롤로그에서 투자 프레임을 고정한 뒤 시장 전경, 수요 동학, 가맹점 경제학, 기술·인프라, 규제·정책, 수익모델·밸류에이션, 포트폴리오 전략, 리스크·실사 순서로 이어지며, 각 장마다 당장 활용 가능한 체크포인트와 지표 해석법을 남긴다. 결국 중요한 것은 화려한 기능이 아니라 현금흐름의 리듬이다. 이 책을 펼치는 순간 독자는 뉴스의 파편이 아닌 구조의 지도로 시장을 읽게 되고, 변동성 구간에서 흔들리지 않는 판단력을 얻게 될 것이다.

인물정보

저자(글) 마켓인사이트랩

마켓인사이트랩은 산업·시장·투자 데이터를 기반으로 트렌드 리포트와 투자 교재를 집필하는 리서치 그룹이다. 거시경제·기술산업·테마투자 분야를 교차 분석해 실전형 투자 인사이트를 제공하며, 복잡한 산업 구조를 일반 투자자도 이해할 수 있도록 시각화하는 콘텐츠를 제작한다.