미국 주식 투자를 위한 마코위츠의 현대 포트폴리오 이론 적용

이민혁 지음

루미너리북스 2024년 10월 26일 출간

작품소개

책소개

현대 금융의 거장 해리 마코위츠의 혁명적 이론을 일상의 언어로 풀어낸 이 책은, 복잡한 투자 세계를 항해하는 독자들에게 든든한 나침반이 되어줄 것입니다. '미국 주식 투자를 위한 마코위츠의 현대 포트폴리오 이론 적용'은 단순한 투자 지침서를 넘어 금융의 본질을 꿰뚫는 지혜의 보고입니다. 저자는 1929년 대공황부터 2008년 금융위기까지 역사적 사례를 생생하게 되살려내며, 이를 통해 독자들에게 투자의 근본 원리를 깨닫게 합니다.

'모든 달걀을 한 바구니에 담지 말라'는 오래된 격언의 현대적 해석을 통해, 이 책은 분산투자의 힘을 역설합니다. 주식, 채권, 부동산, 원자재 등 다양한 자산군의 특성을 상세히 설명하며, 독자들이 자신만의 최적화된 포트폴리오를 구성할 수 있도록 안내합니다. 특히 워렌 버핏의 투자 전략을 분석하며, 개인 투자자들도 세계적 투자자의 지혜를 실생활에 적용할 수 있음을 보여줍니다.

이 책의 백미는 마코위츠의 현대 포트폴리오 이론을 쉽고 명확하게 설명하는 부분입니다. 효율적 프론티어, 체계적 위험과 비체계적 위험 등 복잡한 개념들을 일상의 언어로 풀어내어, 독자들이 금융 이론의 정수를 자연스럽게 이해할 수 있도록 돕습니다. 더불어 샤프 비율, 베타 계수 등 실제 투자에서 활용되는 주요 지표들의 의미와 사용법을 상세히 다루어, 이론과 실전을 유기적으로 연결합니다.

마지막으로 이 책은 최신 포트폴리오 최적화 기법들을 소개하며 미래 투자의 방향성을 제시합니다. 몬테카를로 시뮬레이션, 블랙-리터만 모델, 리스크 패리티 전략 등 첨단 기법들의 원리와 적용 방법을 설명하며, 독자들이 변화하는 금융 환경에 능동적으로 대처할 수 있는 지식을 제공합니다. 이 책을 통해 독자들은 단순한 투자 기술을 넘어, 금융 시장의 본질을 이해하고 장기적 관점에서 자신의 재무 목표를 달성할 수 있는 안목을 기를 수 있을 것입니다.

목차

1. 투자와 위험-수익 관계
2. 분산투자의 힘
3. 포트폴리오의 이해
4. 마코위츠와 현대 포트폴리오
5. 위험-수익 균형 전략
6. 상관관계와 자산 배분
7. 포트폴리오 최적화 기법

작가정보

저자(글) 이민혁

경영학 및 심리학 전공. 주식 투자 초보자들을 위한 투자 서적을 저술하는 데 전념하고 있다.